Команда Субраманиан указывает на аномальный разрыв: рынок заложил в цены все возможные выгоды от внедрения нейросетей, при этом скептически оценив реальный спрос со стороны домохозяйств. По их мнению, стремление компаний к агрессивным расходам на инфраструктуру ИИ контрастирует с поведением обычных покупателей. Последние не прекращают тратить деньги, а лишь меняют модель поведения, активнее пользуясь цифровыми инструментами для поиска скидок и сравнения цен.
Bank of America предупредил о перегреве акций ИИ-сектора
Инвесторы слишком увлеклись ставками на искусственный интеллект, игнорируя устойчивость потребительского рынка. Аналитики Bank of America под руководством Савиты Субраманиан заявили, что текущие котировки в индустриальном сегменте достигли исторических максимумов, тогда как акции потребительских компаний и IT-услуг оказались неоправданно прижаты к минимумам, что создает опасный дисбаланс в портфелях.
Масштабы вложений в технологии поражают воображение. По расчетам Goldman Sachs, пятерка крупнейших технологических гигантов США к 2027 году направит на развитие ИИ-инфраструктуры до 1,2 трлн долларов против текущих 800 млрд. К 2028 году эта сумма может вырасти еще на 12%. Однако стратеги BofA призывают не поддаваться эйфории и обратить внимание на недооцененные секторы, такие как потребительские финансы и софт, чей потенциал роста сейчас игнорируется в угоду хайпу вокруг чипов и дата-центров.
Комментарии (0)
Пока нет комментариев. Будьте первым!